При анализе ценового действия форекс-трейдеры используют два основных вида анализа. Те, кто концентрируется на ценовом действии и игнорируют большинство других факторов, предпочитают направлять свои усилия на совершенствование своих навыков технического анализа, в то время как трейдеры, которые предпочитают изучать экономические события, которые вызывают действие на рынке, в основном фокусируют свои усилия на изучении фундаментального анализа.

В этой статье мы кратко рассмотрим обе эти концепции, прежде чем перейти к их более детальному изучению в дальнейших уроках нашей школы.

Многие трейдеры комбинируют информацию, предоставляемую этими двумя типами анализа, чтобы генерировать торговые сигналы. Другие концентрируются на одном аспекте анализа и исключают другие из их расчетов, и справедливо утверждать, что любой подход может быть действительным в зависимости от обстоятельств.

Какие типы анализа существуют, что такое фундаментальный и технический анализ на форекс

Есть трейдеры, такие как Мартин Шварц, которые приобрели репутацию и богатство, торгуя на основе технического анализа, наряду с такими, как Джим Роджерс, чей успех был основан исключительно на фундаментальном анализе. Но в то время как они не согласятся по многим вопросам, оба эти люди, вероятно, согласятся, что эмоциональный контроль и дисциплина являются наиболее важными аспектами успешной торговой карьеры, даже до аналитического мастерства.

Насколько разница между фундаментальным и техническим анализом?

Здесь мы должны отметить, прежде чем продолжить обсуждение различных аспектов двух аналитических школ, что, хотя объяснения фундаментального и технического аналитика феномена могут отличаться друг от друга, конечный результат и торговая рекомендация могут быть во многих случаях одинаковыми.

Чтобы дать пример этого, мы можем рассмотреть классический случай параболического графика цен, который заставил бы обоих типов аналитиков быть осторожными, но по разным причинам. Технический аналитик будет смотреть на его графики, замечать экстремальные значения, зарегистрированные на индикаторах, и будет предупреждать против присоединения к тенденции, которая может подвергнуться резкому повороту, поскольку происходит неизбежное движение против тренда.

Какие типы анализа существуют, что такое фундаментальный и технический анализ на форекс

Фундаментальный аналитик рассмотрит эйфорию в новостных источниках и аналитическом сообществе, рассмотрит декларации государственных органов и важных лиц и, вероятно, даст такое же предупреждение. Хотя инструменты и показатели, используемые этими двумя людьми, различны, их действия часто совпадают друг с другом.

Фундаментальный и технический анализ — это не одно и то же, и по крайней мере в долгосрочной перспективе прогностическая сила фундаментальных исследований почти наверняка больше. Тем не менее, эти два сродни двум различным языкам, описывающим одно и то же явление, и, по крайней мере, задним числом, они всегда показывают одно и то же направление и делают одни и те же выводы.

Давайте кратко рассмотрим эти две школы.

Что такое фундаментальный анализ

Фундаментальный анализ — это дисциплина, которая пытается понять движение цен в свете экономических данных и потока новостей. По сравнению с техническими исследованиями, фундаментальный анализ имеет больший выбор показателей. Хотя многие трейдеры предпочитают сосредоточиться на выпуске новостей и индикаторах, которые, как представляется, определяют ежедневные движения на финансовых рынках.

Фундаментальный анализ фактически изучает многие другие аспекты экономики, включая политику, финансовое право, социальные отношения, в дополнение к многие другие аспекты человеческой жизни.

Какие типы анализа существуют, что такое фундаментальный и технический анализ на форекс

Фундаментальный анализ направлен на установление причинно-следственной связи между движением рынка и экономическим развитием. В этом смысле он отличается от технического анализа, который рассматривает ценовое действие как начало и конец торговли.

В то время как технические аналитики обычно утверждают, что ценовое действие отражает всю информацию, доступную рынку, фундаментальные аналитики стремятся выявить дисбалансы и «ошибки» на рынке, которые могут предложить возможности получения прибыли. В отличие от технического трейдера, фундаментальный трейдер всегда скептически относится к ценовому действию и ищет альтернативные объяснения «мудрости рынка» в оценке ценовых тенденций.

Несмотря на то, что этот тип анализа зарекомендовал себя как эффективный и надежный на протяжении веков, существует ряд проблем, которые мы должны иметь в виду, чтобы не слишком оптимистично оценивать прогностические возможности нашего подхода. Хотя фундаментальный анализ может и часто действительно предупреждает нас о возможных ошибках рыночного отношения к экономическим реалиям, нет никаких признаков того, что коррекция произойдет в ближайшее время. Аналогичным образом, пузыри и рыночные экстремумы часто заставляют аналитиков рационализировать нездоровое позиционирование рынка, лишая законной силы здорового преимущества скептицизма, присущего фундаментальному подходу.

Преимущества фундаментального анализа

Наибольшее преимущество, получаемое от изучения фундаментального анализа, заключается в способности понимать причины, побуждающие рынок действовать. Понимая динамику рынка, мы можем быть уверены в сохранении позиции до тех пор, пока существует причина, вызвавшая торговлю.

Какие типы анализа существуют, что такое фундаментальный и технический анализ на форекс

Тщательное понимание фундаментального анализа также гарантирует, что мы не теряем самообладания перед лицом волатильности рынка. Те, кто использует фундаментальные исследования в оценке ценового действия, уверены, что они идут по следам величайших гениев форекс-трейдинга. Все те, кто успешно зарабатывал миллионы или миллиарды в этом бизнесе, были пользователями фундаментального анализа; И нет оснований сомневаться в том, что если мы будем использовать одни и те же методы, мы сможем достичь аналогичных, если не таких же результатов с ними.

Что такое технический анализ?

В отличие от фундаментального анализа, технический анализ является относительно новой дисциплиной, которая до сих пор совершенствуется ее практиками. Тем не менее, годы непрерывного использования сделали его неотъемлемой частью арсенала торговцев: технические исследования, вероятно, являются единственными инструментами, используемыми для определения точек входа и выхода, а в краткосрочной торговле технический анализ, вероятно, является единственным аналитическим инструментом, который имеет какие-либо прогностические мощности.

Какие типы анализа существуют, что такое фундаментальный и технический анализ на форекс

Технический анализ основан на трех важных предположениях о рыночных событиях.

  • Во-первых, технический анализ утверждает, что цены обесценивают всю информацию, доступную для общественности.
  • Во-вторых, предполагается, что движение цен не является случайным, и что технические инструменты могут использоваться для определения основных истоков ценового движения.
  • В-третьих, он утверждает, что ценовые тенденции имеют правило повторятся.

Другими словами, прошлые события дают некоторое руководство в отношении направления и величины будущих ценовых действий. Вследствие этих трех предположений технический анализ рассматривает ценовое действие как сознательную деятельность массы финансовых субъектов, которые действуют коллективно, как если бы они были одним большим разумным существом с эмоциями и чувствами. Другими словами, как и в случае с улей или муравьиным слоем, кажущиеся независимыми действия отдельных трейдеров нацелены на достижение наиболее разумного и логичного курса цен в целом.

Естественно, если коллективная воля трейдеров рациональна и принимает осмысленные решения, то будущий выбор этого органа будет зависеть от ее прошлых действий. И если такая логическая последовательность и последовательность рассуждений между прошлым и настоящим существуют, можно было бы изучить и понять правила, лежащие в основе этой последовательности рассуждений, и, следовательно, следовать им и получать прибыль в результате.

И в основе лежит технический анализ. Точно так же, как мы выводим, что человек, который вынимает ключи из своего кармана, намерен открыть дверь, мы ожидаем, что определенный всплеск или обвал цен, период трендовой активности или консолидация должны привести к их логическому завершению на рынках в прорывов или последовательных максимумов или минимумов, характер которых определяется техническим анализом.

Преимущества технического анализа

Технический анализ прост и понятен, с инструментами, доступными каждому из опытного менеджера хедж-фондов, начинающему розничному трейдеру. Кроме того, технические инструменты легче интерпретировать, чем фундаментальные показатели, понимание которых обычно требует периода тщательного изучения.

Наконец, поскольку технический анализ сосредоточен исключительно на действии цены, у технического трейдера есть только одна игла в его компасе: цена, на которой должны основываться любые расчеты о прибылях и убытках.

Какие типы анализа существуют, что такое фундаментальный и технический анализ на форекс

За прошедшие годы технические исследования были усовершенствованы, и с их помощью мы используем наследие тысяч опытных и хорошо осведомленных трейдеров, которые внесли свой вклад в эти усилия. Освоив различные аспекты технической торговли, мы можем также минимизировать роль догадок и догадок при анализе ценового действия.

Хотя технические исследования могут давать противоречивые сигналы о будущем, ошибки, если таковы имеются. Признавая наши недостатки, мы можем улучшить наши аналитические навыки, и с лучшими навыками, богатством и успехом будет всего лишь одно мгновение.

Вывод

Оба типа анализа полезны для изучения действия рынка. Ваш стиль торговли и отношение к торговле будут определять, какой вид анализа вы найдете наиболее выгодным. Но прежде чем принимать такое решение, неплохо было бы более подробно изучить предмет анализа.